Türkiye’de Kripto Vergisi: 2025’te Yatırımcıyı Neler Bekliyor?

Türkiye’de Kripto Vergisi: 2025’te Yatırımcıyı Neler Bekliyor?

Kripto piyasasında 2025, Türkiye için “netlik yılı” olma yolunda ilerliyor. Sermaye Piyasası Kanunu’nda 2 Temmuz 2024’te yapılan değişiklik kripto varlık hizmet sağlayıcılarını (KVHS) lisans, denetim ve altyapı kriterleriyle tanımlayarak zemini oluşturdu; 13 Mart 2025’te yayımlanan ikincil düzenlemeler ise saklama, müşteri varlıklarının ayrıştırılması ve operasyonel riskler gibi kritik ayrıntıları somutlaştırdı. Vergi tarafında ise “özel bir kripto vergisi” henüz yürürlüğe girmedi; buna karşın 2025 boyunca işlem vergisi/stopaj benzeri enstrümanlar ile gelir–kurumlar vergisi rejimine entegrasyon senaryoları politika gündeminde üst sıraya yerleşmiş durumda. 

Aşağıda, kriptomagic.com okurları için 2025’te olası vergi başlıklarını, mevcut  ve pratik yatırımcı rehberini adım adım özetledik.

1) Mevcut Çerçeve: Düzenleme Var, Net Bir “Kripto Vergisi” Hâlâ Yok

• Yasal zemin: 7518 sayılı Kanun (02.07.2024) ile kripto varlık hizmet sağlayıcılarının kuruluş ve faaliyet esasları SPK yetkisinde tanımlandı. Bu, vergi mevzuatının değil piyasa düzeninin çerçevesi; ancak vergi adımlarına zemin hazırlıyor. 
• İkincil düzenlemeler: 13 Mart 2025 tarihli SPK tebliğleri saklama, altyapı ve operasyon kurallarını detaylandırdı; müşteri varlıklarının platform hesaplarından ayrıştırılması, saklama kuruluşları ve teknik standartlar gibi konular netleşti. 
• Vergi statüsü: 2025 itibarıyla “kriptoya özgü bir vergi kanunu” bulunmuyor. Kazaarın mahiyetine göre Gelir Vergisi/Kurumlar Vergisi kapsamında değerlendirme ve (faaliyetin niteliğine göre) KDV kapsamı dışında kalma argümanı uygulamada öne çıkıyor. Ancak bu yorum, işlemin türü ve mükellefiyet durumuna göre farklılaşabilir. 

2) 2025 Gündemi: İşlem Vergisi/Stopaj Modeli Mi Geliyor?

Hazine ve ekonomi yönetimi, 2024 ortasından beri borsa ve kripto alım-satıma küçük oranlı bir işlem vergisi fikrini kamuoyuna taşımıştı. Bu adım, bütçe disiplini ve enformaliteyle mücadele başlıklarıyla anılıyor. 2025’te somut bir kanunlaşma olmasa da “düşük oranlı, bindelik seviyelerde” bir yükümlülüğün teknik fizibilitesi ve uluslararası uyum başlıkları tartışılmayı sürdürüyor. 

Bu senaryo iki yoldan biriyle şekillenebilir:

BSMV benzeri işlem vergisi: Banka ve Sigorta Muameleleri Vergisi mantığıyla, alım-satım anında küçük bir oran tahsilatı. 

1. GVK Geçici 67 benzeri stopaj: Aracı platformlar üzerinden doğan kazançlara kaynakta kesinti ve yıl sonunda mahsup/beyan mekanizması. 

• Oranların piyasa derinliğini bozmadan belirlenmesi ve yerli platformlar üzerinden tahsilatın teknik olarak daha pratik görülmesi olası.
• Yabancı borsaların Türkiye mukimi kullanıcıları için raporlama–beyan yükümlülüğünün güçlendirilmesi (seyahat kuralı/Travel Rule ile veri eşleştirme) beklenen bir tamamlayıcı adım

3) AML/KYC Sıkılaşıyor: Vergi Altyapısının Tamamlayıcısı

2025 yazında ekonomi yönetimi, yasa dışı bahis ve dolandırıcılık gelirleriyle mücadelede kripto transferlerinin seyahat kuralına uyumunu ve uyulmayan işlemlerde çekimlere bekleme süresi gibi tedbirleri gündeme aldı. Bu adımlar, vergileme değil; fakat vergilemenin çalışması için gerekli raporlama ve iz sürme altyapısını güçlendiriyor. Ayrıca MASAK rehberleri ve güncellenen kılavuzlar ile KVHS’lerin bildirim ve uyum yükümlülükleri pekiştiriliyor. 

4) Türkiye’de Kripto Kazançları Bugün Nasıl Yorumlanıyor?

Özel bir kripto vergisi olmamakla birlikte, “kimin, hangi işlemi, hangi sıklıkla ve hangi amaçla yaptığı” vergi hukuku açısından önemli:

• Bireysel yatırımcı – alım-satım kazancı: Düzenli ve ticari mahiyet arz ediyorsa ticari kazanç hükümleri; arızi düzeyde ise diğer kazanç ve iratlar kapsamında beyan seçenekleri gündeme gelebilir. 
• Şirketler: Kripto işlemlerinden doğan gelirler kurum kazancına dâhil edilerek Kurumlar Vergisi’ne tabi olabilir; muhasebe ve değerleme ilkeleri önem taşır. 
• KDV: Klasik spot alım-satım işlemlerinin, para–para değişimi mahiyetinde KDV’ye konu olmadığı görüşü uygulamada sık anılır; ancak sunulan hizmetler (ör. komisyon) KDV’yi tetikleyebilir. 

Uyarı: Bunlar mevcut içtihat ve doktrin tartışmalarında öne çıkan yorumlardır; kesinlik doğurmaz. Türkiye’de 2025 içinde çıkabilecek yeni bir kanun/tebliğ bu tabloyu hızla değiştirebilir.

5) 2025 İçin 6 Olası Vergi Senaryosu

1. Bindelik oranlı işlem vergisi (BSMV-vari): Yerli borsalar üzerinden tahsil; Hazine’nin gelir tabanı genişler. Avantaj: Tahsilat kolaylığı. Risk: Likiditenin yurt dışına kayması. 
2. Stopaj (Geçici 67 modeli): Kaynakta kesinti; yıl sonunda mahsup. Avantaj: Kayıt dışılığı azaltır. Risk: Yabancı borsa ve P2P’ye kayış. 
3. Profesyonel/iştirak düzeyine göre artan oranlı gelir vergisi: Ticari–bireysel ayrışma. Avantaj: Adalet algısı. Risk: Sınır çizimi zor. 
4. Vadeye/elde tutma süresine bağlı istisna: Uzun vadeli elde tutmayı teşvik eden muafiyet dilimleri. Risk: Arbitraj.
5. Sadece türev/levier işlemlere ek yükümlülük: Kaldıraçlı ve türev ürünlerde artan risk primi.
6. Stablecoin transfer limitleriyle entegre raporlama: AML uyumunun vergi raporlamasıyla senkronu. 

6) Yatırımcı İçin Pratik Rehber: 2025’te Ne Yapmalı?

a) Kayıt Tutun

• Borsa ekstreleri, cüzdan hareketleri, fiat giriş–çıkış kayıtları, tarih–saat–TXID gibi verileri arşivleyin. Muhtemel stopaj/işlem vergisi geldiğinde geriye dönük uyum için kanıt seti oluşturur.

b) Platform Seçimi

• Lisans ve uyum süreçleri hızlanan yerli KVHS’ler, olası kaynakta kesinti/raporlama gibi mekanizmaları daha hızlı uygulayabilir. Saklama–müşteri varlığı ayrıştırması ve teknik standartlar 2025 tebliğleriyle güçlendi. 

c) Vergi Konumlandırması

• İşlemlerinizin sıklığı ve ölçeği ticari mahiyet tartışmasını etkiler. Düzenli arbitraj/market-making yapıyorsanız ticari kazanç hükümleri gündeme gelebilir; arızi kazançlar içinse farklı beyan yolları söz konusu olabilir. 

d) KDV ve Komisyon

• Spot alım-satım KDV dışı yorumlansa da komisyon ve hizmet bedelleri KDV’ye tabi olabilir; faturalarınızı saklayın. 

e) Yurt Dışı Borsa/P2P

• Seyahat kuralı ve limitlerle AML gözetimi sıkılaşırken, yurt dışı–yerli platform kombinasyonlarında veri paylaşımı ve beyan riski artar. Uyumdan kaçış için yapılandırılan işlemler, hem AML hem vergi cephesinde yüksek risklidir. 

f) Madencilik, Staking, Airdrop

• Blok ödülleri, staking getirileri ve airdrop’lar için gelir doğuran olay (receipt) anı ve sonra satış anı ayrı ayrı dikkate alınmalı; şirketlerde kurum kazancı, bireylerde gelir vergisi rejimi tartışılır. 

7) Şirketler İçin: Muhasebe ve Değerleme Esasları

2025’te şirketlerin bilançoda kripto varlıkları gayrimaddi duran varlık veya stok benzeri kategorilerde izlemesi; gerçeğe uygun değer, maliyet ve değer düşüklüğü testlerini politika notlarında açıkça tanımlaması beklenir. Kamu Gözetimi Kurumu’nun finansal raporlama standartlarına ilişkin açıklamaları ve SPK düzenlemeleri, bu başlıkların uygulanabilirliğini artırdı. 

İpucu:

• Dönem sonu değerleme politikası (ör. borsa kapanış fiyatı, güvenilir fiyat kaynağı),
• Varlık–mükellef ayrıştırması (şirket varlıkları ile yöneticilerin kişisel cüzdanları),
• Saklama sözleşmeleri (soğuk/çok imzalı cüzdanlar, kayıp/çalınma prosedürleri) şirket içi denetimde kritik olacak. 

8) 2025–2026 Ufku: Ne Zaman Netleşir?

• Politika niyeti: 2024’ten beri işlem vergisi/stopaj benzeri düşük oranlı araçlar masada. Nihai model, yerli platform lisanslaması ve seyahat kuralı uyumu olgunlaştıkça hızlanabilir. 
• Uluslararası uyum: MiCA benzeri standartlarla şeffaflık–saklama–raporlama ekseninde yakınsama arttıkça, vergi veri akışı da otomatize edilebilir. 
• Takvim: 2025 içinde kapsamlı bir kanunlaşma ihtimali konuşulsa da (örneğin bindelik işlem vergisi), kesin tarih ve oran ancak Resmî Gazete yayımıyla netleşir. Bu nedenle yatırımcılar esnek, kayıt odaklı ve muhafazakâr beyan yaklaşımını benimsemeli.

9) Sık Sorulanlar (2025)

Kripto kazancım şu an kesin olarak vergileniyor mu?
Özel bir “kripto vergisi” yürürlükte değil; ancak kazançlarınız, işlemin niteliğine göre mevcut Gelir/Kurumlar Vergisi rejimi kapsamında değerlendirilebilir. 

İşlem vergisi geldiğinde oran ne olur?
Resmî oran açıklanmadı. Politika tartışmalarında piyasa derinliğini bozmayan, bindelik düzeyler dillendiriliyor; kesinlik yok. 

Yabancı borsada işlem yaparsam nasıl beyan edeceğim?
Beyan yükümlülüğü mukimlik bazında devam eder. AML/seyahat kuralı güçlendikçe sınır ötesi transferler de raporlama radarında kalır. 

Stablecoin transferlerine sınırlama/vergi var mı?
Vergi değil; ancak AML amaçlı limit ve bekleme süreleri gündeme geldi. Bu, vergilemenin değil gözetimin parçasıdır. 

Sonuç: 2025’te “Uyum + Kayıt” Kazandırır

Türkiye’de kripto vergisi 2025’te hâlâ oluşum aşamasında. Lisanslı platform ekosistemi ve AML/KYC’nin sertleşmesi, vergi mimarisinin teknik altyapısını hazırladı. Yatırımcılar için en akılcı strateji; eksiksiz kayıt, işlemlerin ekonomik mantığa uygun segmentasyonu (yatırım, ticari faaliyet, madencilik/staking vb.) ve ihtiyatlı beyan yaklaşımıdır. Düzenleme geldiğinde sürpriz yaşamamak için bugünden veri setinizi derleyin, işlem stratejilerinizi olası işlem vergisi/stopaj etkilerine göre test edin.